Beiträge von elefant_111

  • Avino Silver & Gold Mines / ASM (TSXV)

    ASM hat in den letzten Tagen konsolidiert - habe jetzt eine recht große Position aufgebaut, da ich die kapitalseitig gestärkte Avino für klar unterbewertet halte. Unter Einbeziehung der neuen Aktien wird eine Million produziertes Silberäquivalent mit nur 19 Mio $ US bewertet. Sobald Bralornegoldunzen hinzukommen sogar weniger -> das erscheint günstig v.a. wenn an sieht wie niedrig die AISC sind.


    Ich vergleiche gerne mit GPL und da sind es gewaltige 58 Mio je Million produziertes Silberäquivalent....

  • Avino Silver & Gold Mines / ASM (TSXV)

    ..ach ja, wenn das PP durchgezogen ist dann sind es vor Ausübung der Warrants 52,5 Mio Aktien bei einer recht soliden Kapitalaussstattung und beim aktuellem Kurs rechnet sich einem Unternehmenswert von gerade mal 73 Mio $ US (dabei sind ie neuen Aktien schon miteingerechnet). Unter diesen Bedingungen kostet die Mio Unze Silberäquivalent noch ohne Bralorneproduktion und auch ohne Ausbeutung der Tailings lediglich 23 Mio $ US -> also noch durchaus viel Phantasie auf dem deutlich ermäßigten Niveau vorhanden


    noch vor wenigen Monaten wurde das Unternehmen bei deutlich schlechterer Kapitalausstattung mit satten 141 Mio $ US bewertet


    für mich sind das heute Kaufkurse - verglichen besispielweise mit GPL ist die Bewertung sehr niedrig (bei GPL wird die Mio Unze Silberäquivalent mit 54 Mio $ US bewertet obwohl die Aktie bereits deutlich verloren hat)

  • Avino Silver & Gold Mines / ASM (TSXV)

    bei derzeit 44,2 Mio ausstehenden Aktien rechne ich bei max Ausgabe von 7,7 Mio Aktien eine Verwässerung von 18,1 % - sofern die Warrants in zeitlicher Nähe ausgeübt werden (was sehr unwahrscheinlich ist) - sind es wie oben dargestellt gute 25% oder besser gesagt ca 27%


    Dabei ist aber die Option der zusätzlichen 15% Aktien bereits enthalten - ich habe verstanden, dass ca 6,7 Mio Aktien ausgegeben werden sollen und dass es die Option gibt diese Zahl um 0,955 Aktien zu erweitern


    ich halte den Einbruch dieses guten Wertes für übertrieben- die Assets und das Management sind gut - das PP aber zeitlich ungewöhnlich ungünstig. Allerdings verschaffen die 10 Mio US $ dem Unternehmen hinreichend Luft um flexibler agieren zu können - den Verkauf der geförderten Metalle unter Ertragsgesichtspunkten zu optimieren und nicht zuletzt um die Bralorneliegenschaft in Produktion zu bringen

  • Idaho Silver Valley

    Americas Silver ist aktuell ungemein niedrig bewertet - die Förderung je Million Silberäquivalent wird heute an der Börse mit nur noch 16 Mio US $ bewertet.


    Kosten konnten dramatisch gesenkt werden.
    Da USA auch Blei und Zink als Beiprodukte fördert sollten die Erträge trotz gesunkenen POS nicht gar zu sehr abrutschen


    Ich habe mir heute bei 23 Can Cent Stücke geholt...

  • Minco Capital Corp./ MMM (TSX)

    Sowohl bei Minco Gold und Minco Silver gibt es nun aktualisierte Präsentationen. V.a. Minco Gold scheint mir vor dem Hintergrund des verfügbaren Cashbestandes sowie der Goldprojekte (neben den 11 Mio Minco Silveraktien) deutlich unterbewertet.


    Ich hoffe da passiert bald mal was....

  • Avino Silver & Gold Mines / ASM (TSXV)

    .. der Bezugskurs lässt aufhorchen....


    September 02, 2016
    Stock Option and Restricted Share Unit Grants

    Avino Silver & Gold Mines Ltd. (ASM: TSX-V, ASM: NYSE-MKT; "Avino" or "the Company") wishes to announce that upon the recommendations of its Compensation Committee, it has granted an aggregate of 802,500 incentive stock options (the "Stock Options") under its Stock Option Plan, and 790,000 Restricted Share Units ("RSUs") under the Restricted Share Unit Plan to its directors, officers, employees and consultants. Both the Stock Option Plan and Restricted Share Unit Plan have been previously approved by shareholders, and no further approval from shareholders is required for these grants.


    The Stock Options are exercisable for up to five years at a price of $2.95 per share, if exercised on or before September 2, 2021. The RSUs will vest at the rate of one-third annually from the date of grant, until fully vested.

  • Avino Silver & Gold Mines / ASM (TSXV)

    einerseits ernten die jetzt die Früchte der letzten Jahre, andererseits wird aber weiter kräftig investiert - ich denke, dass neben Bralorne in Kanada noch eine weitere Goldliegenschaft hinzu kommen wird...


    das Gute daran - da ist noch viel Phantasie in dem Papier -analytisch und optisch ist es noch nicht teuer wie zb GPL (wobei GPL auch nicht mit starken Produktionsausweitungen glänzen wird)


    ich traue ASM noch viel zu und obwohl ich schon viel habe, ziehe ich den Anteil weiter hoch

  • Silber Companies - Liste und Neues

    Levon scheint mir ausgesprochen interessant - wenn Silber weiter deutlich steigt, wird das Corderoprojekt plötzlich interessant. Open Pit mit 1,1 MILLIARDEN nachgewiesenem Silberunzenäquivalent -> sind gerade mal 5,6 Canadische Cent je Unze.


    Nebenbei hat Levon aktuell Anlagen von rund 20 Mio Can$ u.a. eine Beteiligung an Pershing Gold (9,9%) und eine kleine Beteiligung an Great Thunder - unter Berücksichtigung der 20 Mio werden aus den 5,6 Can Cent dann 3 -> das sind gerade mal 2 Eurocent je Unze Silberäquivalent


    Ich sehe die Levon mindestens als Verdoppler.... :) :thumbup: