Depotstruktur -- Märkte und Edelmetalle im Vergleich

Zitat von warum

Eigentlich gar nicht so verwunderlich, diese werden wie auch 2016 um so fulminanter starten...

Hier ist die "breite Masse" angelegt... Also Diversifikation großer Hedgefonds... Aber auch das im Verhältnis zu vergangenen Zeiten sehr bescheiden... Steht ja vom pog pos preis auch kippe.... "WENIGE" Verkäufe der quasi investition machen schon was auf... Aber wartet mal ab wenn das Geld erst wieder in den Sektor fließt... Dann knallts hier auch als erstes...
...

Tja... Wie im Goldfaden erörtert, sind mit großer Wahrscheinlichkeit Leerverkäufe von US Fonds für den verheerenden Verfall der Edelmetallaktien verantwortlich. Aber nichts dauert ewig an der Börse.

Was tief fällt, darf hoch steigen, aber solange die Silberaktien bös performen, läßt sich mit Goldjuniors und Explorern besser spekulieren.

Apropos: In letzter Zeit habe ich mein Depot kräftig umgestaltet : Die Bestperformer wurden noch tw. zugekauft und sind stark dominierend im Depot : Irving / IRVRF , Lion One / LIO zudem Great Bear / GBR zusammen machen gegenwärtig über 50 % des Depotgewichtes aus.

Weitere Schwerstgewichte sind Kirkland Lake/ KL und Wesdome Gold / WDO. Einzige Silberposition ist derzeit Silvercrest / SIL, schwergewichtig....
Die Konzentration auf weniger Positionen anstelle eines Sammelsuriums kleiner Anteile ist effektiver.

Grüsse
Edel

"Was tief fällt, darf hoch steigen, aber solange die Silberaktien bös performen, läßt sich mit Goldjuniors und Explorern besser spekulieren."
q.e.d.

Soeben fällt der SIL auf 2 Jahrestief und mit ihm einige prominente Silberproduzenten. Es wird interessant werden, den Umkehrpunkt zu erwischen , wenn die Silberaktien zu einem Turnaround ansetzen, aber dazu müßte erst der Silberpreis anziehen.

Wie verschiedentlich gezeigt, wird Silber in den USA durch die Big Player noch massiver geshortet als Gold bereits...

Grüsse
Edel

Eine Aktie im Depot ist seit Jahren klarer Topperformer : Irving Resources / IRVRF. In deren Thread bin ich nahezu Alleinunterhalter, schade, deshalb mal kurz etwas im Depotfaden:

Die ganz ungewöhnliche Performance führte in etwa 3 1/2 Jahren zu einem 28 fachen Kurs seit Börseneinführung zu 0,08 C$. Real aber zum 16 fachen nach vernünftigem Börsenhandel um 0,14 C$.

Die ersten Stücke waren gratis aus einem Spin-Off. Die fantastische Kursentwicklung führte dazu, daß IRV die schwerste Aktie im Depot mit 22,6 % Gewichtung wurde; Habe vor wenigen Tagen gut 1/5 herausgenommen und jetzt GPR den Vortritt geben. Der Chart zeigt, warum...

Grüsse
Edel

Ein Wochenrückblick in verkürzter Form mit Schwerpunkt Edelmetalle, Minen und Währungen. Werte eigenermittelt, gerundet und unverbindlich.

Gold US $...................... - 0,7 %
Silber dto........................ - 2,4 %
Platin.............................. - 5,4 %
Palladium....................... - 2,7 %

GDXJ............................ + 1,3 %
GDX.............................. + 2,2 %
HUI................................ + 1,8 %
XAU............................... + 0,3 %
SIL.................................. - 1,3 %

US $.............................. + 0,7 %
CD $.............................. + 0,3 %
AU $............................... - 0,7 %

Fazit:
-- Der Euro wieder schwächer
-- AUD sehr schwach
-- Edelmetalle nachgebend, bes.Platin
-- Minenwerte stärker v Edelmetallen
-- Seniors schwächer als Juniors / Explorer

Besonderes auffallend, daß die Minenwerte ihre Talfahrt zu beenden scheinen, selbst die zuletzt schwachen Silberminen gewannen vs Silber, einige verließen ihre Tiefstände.

Grüsse
Edel

Ergänzend zum Vorbeitrag eine besondere Betrachtung des Minensektors.
Erfaßt sind alle Werte des Depots und der Watchlist, D bzw W.

Neue Tiefs erreichten:
AUAU................ D, Minibestand
ATC................... W
GPY................... W
NXE................... W

Neue Hochs erzielten:
AGB................... D
IRVRF................ D

Besonders hohe Kursausschläge:
AGB................... D, + 44 % (Übernahme SBM)
NRG.................. D, + 38 %
GBR.................. D, + 29 %

Grüsse
Edel

Wochenrückblick wieder in verkürzter Form mit Schwerpunkt Edelmetalle,
Minen und Währungen. Werte eigenermittelt, gerundet und unverbindlich.

Gold US $...................... + 0,6 %
Silber dto........................ + 1,0 %
Platin............................... - 1,5 %
Palladium....................... + 1,4 %

GDXJ............................ - 1,9 %
GDX.............................. - 0,8 %
HUI................................ - 0,9 %
XAU............................... - 1,4 %
SIL.................................. - 1,2 %

US $.............................. - 0,4 %
CD $.............................. - 0,2 %
AU $.............................. + 0,4 %

Fazit:
-- Der Euro etwas erholt
-- AUD rel.stark
-- Platin nachgebend
-- Minenwerte sehr schwach v Edelmetallen

Grüsse
Edel

Ergänzend zum Vorbeitrag eine besondere Betrachtung des Minensektors.
Erfaßt sind alle 42 Werte des Depots und der Watchlist, D bzw W.

Neue Tiefs erreichten:
EDR................... W
PAC................... D

Besonders hohe Kursausschläge:
KOR.................. D, + 17,9 % -- Bestwert aller erfaßten Aktien

PAC.................. D, - 17,1 %
GUY................. W, - 13,1 %
WHN................ W, - 10,8 %
NRG................. D, - 10,3 %

Grüsse
Edel

Das kann ich so nicht ohne weiteres beantworten, @Liberty01

Ist davon abhängig , was man aus Infos macht.... "The Maven Letter" ist zweifellos eine vorzüglich gemachte Infoschrift mit sehr hoher Fachkenntnis einer klugen Fachfrau, das Beste, was ich im Minensektor in den letzten Jahren extern sah.

Daß ich sie öfter zitiere, spricht für sie, zumal es sich dann um Aktien handelt, die ich auch im Portfolio halte.
Bei ihr habe ich ein Probeabo, das bietet sie auf ihrer Homsite an:https://www.resourcemaven.ca/

Grüsse
Edel

Die tüchtige Gwen Preston verfügt über ein größeres Aktienportfolio aus dem Rohstoffsektor, das sie gelegentlich mit kurzen Beiträgen betrachtet.

Hier einige Einschätzungen von ihr aktuell zu einigen bekannteren Aktien, die ich als mindestens so substanziell wie die der Rating Agenturen ansehe:

Cameco (TSX: CCO) – HOLD
Equinox Gold (TSXV: EQX) – BUY
First Quantum Minerals (TSX: FM) – SELL
Kinross Gold (TSX: K) – HOLD
NexGen Energy (TSX: NXE) – HOLD
Roxgold (TSX: ROXG) – HOLD
Sandstorm Gold (TSX: SSL) – HOLD
SSR Mining (TSX: SSRM) – BUY

Von den vorerwähnten befindet sich EQX im Depot. Insoweit sehr erfreulich ihre spezielle Aussage zu EQX:
"....The company’s shares have traded down along with the broader gold market in the past two
months. As a production-growth story for the yellow metal, it’s normal for EQX to track the
metal price. That said, with the best growth trajectory of any miner in the sector it offers
powerful leverage to the upside when gold prices head north again."

"Die Aktien des Unternehmens sind in den letzten beiden Monaten zusammen mit dem breiteren Goldmarkt gesunken. Als Produktionswachstumsstory für das Gelbe Metall ist es für EQX normal gemäß der Entwicklung des Metallpreises.
Allerdings mit der besten Wachstumsentwicklung aller Minen in diesem Sektor, bietet sie starke Hebelwirkung nach oben, wenn die Goldpreise wieder nach Norden gehen."

Grüsse
Edel

Schaun wir mal, ob die uralte Regel wieder mal zutraf. Zunächst ein MAI Rückblick; Werte eigenermittelt, gerundet und unverbindlich:

Edelmetalle
Gold US $...................... + 1,7 %
Silber dto......................... - 2,8 %
Platin dto....................... - 10,7 %
Palladium dto.................. - 4,2 %

Mindenindices
GDXJ............................ + 0,7 %
GDX.............................. + 3,4 %
XAU............................... - 1,6 %
SIL................................. - 4,2 %

Rohöl
WTI Br.......................... - 17,5 %
Brent............................ - 14,6 %

Währungen vs €
US $.............................. - 0,4 %
CD $.............................. - 0,1 %
AU $............................. + 1,3 %

Standardaktien
DAX.............................. - 5,0 %
Dow.............................. - 5,6 %

Fazit:
Die alte Börsenweisheit traf prinzipiell für Standardaktien zu, für Minenaktien aber in sehr unterschiedlicher Weise. Hier traten erhebliche Unterschiede zwischen den einzelnen Kategorien auf, besonders schwach waren die Silberaktien mit dem Edelmetall.

Gold war fester vs dem Dollarabfall. Auffallend der starke Rückgang der Ölpreise und des zuvor stark gestiegenen Platinpreises.

Die Kursentwicklung der Minenwerte im Einzelnen wie stets höchst unterschiedlich, Details in einer späteren Notiz.

Grüsse
Edel

Ergänzend zum Vorbeitrag eine besondere Betrachtung des Minensektors. Erfaßt sind alle 42 Werte des Depots und der Watchlist, D bzw W.

Besonders hohe Kursanstiege:
GBR.............................. + 43,8 % -- D
IRVRF........................... + 25,0 % -- D
KOR ............................. + 20,7 % -- D
WDO............................. + 10,4 % -- D

Besonders hohe Kursabschläge:
ESM.............................. - 32,8 % -- W
PAC............................... - 27,2 % -- D
GPR.............................. - 15,3 % -- W

Neue Tiefstände:
AUAU............................................. D (Kleinstbestand aus Spin-off)
PAC................................................ D
EDR............................................... W, neu im Depot
GUY............................................... W
MUX.............................................. W
PGM.............................................. D

Erfreulich, daß von den Bestperformern 3 Depotschwerstgewichte sind : GBR, IRVRF, WDO.
Diese haben aktuell zusammen eine Gewichtung im Depot von 45,2 %.

Grüsse
Edel

Gwen Preston aka Resource Maven habe ich hier und anderswo öfter zitiert. Diese überaus erfahrene und kluge Fachfrau hat einige Gedanken zu ihrer Portfolioführung dargelegt, die interessant sind.

Vorweg bedauert sie, anstelle max. 30 nun 35 Positionen im Depot zu haben. ... V.a., weil sie sich etwas schwer tut, sich von schlechteren zu trennen.
Die hohe Zahl von Werten vzw aus dem Goldminensektor, v.a Explorer, spricht für die hohe Zuversicht dieser cleveren Spezialistin.
Aber schaun wir mal.

"Eine wichtige Frage des Portfoliomanagements ist, wann eine fallende Position zu verkaufen ist. Was war schwer in diesem Bereich?
Wenn ein Sektor nachlässt und die Aussichten negativ sind, ist die Botschaft klar: Alles verkaufen. Aber das ist es nicht der Fall hier.
Ich sehe einen Sektor - zumindest für den Goldsektor, der die letzten Jahre damit verbracht hat, sich für die folgenden Bereiche einzusetzen einen starken Lauf.

In diesem Zusammenhang ist es schwierig, Aktien mit Geschichten zu verkaufen, von denen Sie denken, dass sie funktionieren werden, sobald der Markt beginnt.,wieder zu funktionieren!
Genauer gesagt, es geht um die Frage, ob man handeln oder halten will. ...

Wenn Sie ein Trader sind, sollten Sie Ihre Goldpositionen wahrscheinlich jetzt im Rahmen des Erwartung eines Rückkaufs, wenn die Goldpreise neben allem anderen in einer Marktkorrektur fallen oder crashen, aber wenn Sie ein Halter sind, dann halten Sie einfach Ihre Goldstücke, vielleicht mit dem Ziel, mehr zu kaufen bei einer Korrektur oder nach Absturz.

Ich wünschte, ich wäre mehr ein Trader. Ich sollte es sein, wenn man bedenkt, wie genau ich die Märkte beobachte. Aber meine Herausforderung ist, dass ich die Geschichten mag, die ich mag und so, da ich bessere Goldmärkte erwarte, habe ich Schwierigkeiten, zu verkaufen...."

Und dann geht sie auf ihre Erwartung des Goldsektors ein:

"Ich denke, der Goldmarkt ist dabei, mir diese Chance zu geben. Gold erhält jetzt eine ernsthafte Aufmerksamkeit, mit einer Abschwächung des globalen Wachstums, sich verstärkenden Zöllen, erwarteten Zinssenkungen und der inversen Zinskurve. Wir haben schon einmal falsche Anfänge erlebt, also merke ich, dass wir alle diese Gewinne letztlich sehen müssen und eine Zeit lang weitermachen, bis wir wirklich überzeugt sind. Aber es gibt im Moment einige Anzeichen dafür, dass dieser Safe Haven Kauf richtig ist ."

Übersetzt mit www.DeepL.com/Translator

Zitat entnommen aus dem Maven Letter vom 8.Juni 2019. Danke, Gwen

Grüsse
Edel

Ein Wochenrückblick in verkürzter Form mit Schwerpunkt Gold, Silber, Minen und Währungen.
Werte eigenermittelt, gerundet und unverbindlich.

Gold US $...................... + 2,7 %
Silber dto........................ + 2,8 %

GDXJ............................ + 4,6 %
GDX.............................. + 6,0 %
HUI................................ + 7,6 %
XAU............................... + 6,2 %
SIL................................. + 5,0 %

US $............................... - 1,4 %
CD $.............................. + 0,4 %
AU $............................... - 0,6 %

Fazit:
-- Der Euro gewinnt weiter an Stärke
-- Gold stärker als Dollarschwäche
-- Minenwerte sehr erholt vs Edelmetallen
-- Seniors fester

Wie stets hatten die Minenwerte eine hohe Vola, in einem weiteren Beitrag folgen Details.

Grüsse
Edel

Ergänzend zum Vorbeitrag eine besondere Betrachtung des Minensektors.
Erfaßt sind alle 42 Werte des Depots und der Watchlist, D bzw W.

Besonders hohe Kursanstiege:
AUAU........................... + 27,3 % -- D
KG................................ + 18,4 % -- D (2 d)
TGZ.............................. + 16,2 % -- W
KORE........................... + 15,8 % -- D
EXN.............................. + 13,9 % -- W
KOR ............................. + 11,1 % -- D

Besonders hohe Kursabschläge:
MONT............................ - 19,5 % -- D

Neue Hochs:
FNV................................................. W
KL.................................................... D
GBR................................................ D

Neue Tiefstände:
Keine

Daß einige neue Hochs, aber keine neuen Tiefstände erreicht wurden, ist ausserodentlich positiv und könnte ein früher Hinweis darauf sein, daß ein neuer Aufschwung der Minenenwerte imgange ist.

Bin i.Ü. weiterhin sehr hoch in Minenaktien investiert und sehe mich mit der vortrefflichen Gwen Preston in guter Gesellschaft, allerdings mit etwa der Hälfte der Positionen, da ich im Gegensatz zu ihrer Praxis weitgehend schwach agierende Werte früh herauswerfe und eher einige besser laufende auch mal zukaufe.

Grüsse
Edel

Erstmalig hat Gwen Preston aus ihrem großen Portfolio eine Auswahlliste erstellt, die sie bevorzugt und aus ihnen "Top 3", die sie ihren Lesern zum Kauf empfiehlt.

So lange ich an ihren Überlegungen teilhabe, und das tue ich gern bei dieser sehr fachkundigen Frau, möchte ich diese Info so weitergeben, Auszug:

"Treten Sie dem Buy Now Trio bei. Dies soll die drei Aktien innerhalb des Maven-Portfolios hervorheben, die ich im Laufe der Zeit erworben habe. Ich denke, dass es Sinn macht, wenn man sie jetzt kauft....

Das heutige Trio:
. Aben Ressourcen (TSXV: ABN)
. Orezone Gold (TSX: ORE)
. Uran-Energie (NYSE: UEC)"

Übersetzt mit http://www.DeepL.com/Translator

Grüsse
Edel

Wochenrückblick in verkürzter Form mit Schwerpunkt Edelmetalle, Minen und Währungen.
Werte eigenermittelt, gerundet und unverbindlich.

Gold US $...................... + 0,1 %
Silber dto........................ - 0,3 %
Platin.............................. - 0,5 %
Palladium....................... + 8,2 %

GDXJ............................ + 2,0 %
GDX.............................. + 1,9 %
HUI................................ + 2,8 %
XAU............................... + 2,0 %
SIL................................. + 2,3 %

US $............................... + 1,1 %
CD $............................... - 0,1 %
AU $............................... - 0,1 %

Fazit:
-- Der Dollar erstärkt
-- Minenwerte erholt vs Edelmetallen
-- Palladium sehr fest

Wie stets hatten die Minenwerte eine hohe Vola. Ausgewertet alle 42 Werte des Depots und der Watchlist, D bzw. W:

Neue Hochs:
IRV / IRVRF........................... D
KL.......................................... D

Neue Tiefstände:
AUAU.................................... D
GPY....................................... W

Starke Kursanstiege:
LMC...................................... W
ORE...................................... D (3d)
ABN....................................... D

Hohe Kurseinbußen:
AUAU.................................. D
NRG.................................... W

Grüsse
Edel

Meine Familie hat einige Jahre in Köln gelebt, insoweit besteht Verständis für Karneval und manches drumherum.

Und da gibt des die närrsche Zahl 11.11. ,da "Hoppeditz Erwachen".

Gestern erzielten 2 Depot Nebenwerte genau diese 11,11 % Kursanstieg, wenn das kein närrisch gutes Zeichen ist !

Pacton Gold / PAC......................... 0,15 C$ + 11,11 %
Orezone Gold / ORE...................... 0,60 C$ + 11,11 %.

Um dies närrische Vergnügen zu steigern, erreichten sowohl der Goldpreis als auch die Goldminen im GDX neue Hochstände, wie im Goldthread berichtet.

Grüsse
Edel

Eine Woche zur Freude der Goldbugs :
-- Gold + 4,3 % auf 6 J Hoch
-- Goldaktien GDX + 8,1 % auf 2 J Hoch.

Und die Anzahl der Hochs bei den PM Aktien steigt zugleich, kein Tiefstand bei den 42 betrachteten Werten des Depots und der Watchlist, D bzw W...

Neue Hochs:
FNV ----------------- W
KL -------------------- D
SIL ------------------- D
WDO ---------------- D

Den Wiedereinstieg bei der Uraltliebe FNV habe ich verpaßt und sehe deren erstaunliche Performance von draussen an.
Zu den anderen Indices und Marktbewegungen später mal mehr...

Grüsse
Edel

Edelmetalle
Gold US $....................... + 4,3 %
Silber dto......................... + 3,2 %
Platin dto......................... + 0,6 %
Palladium dto.................. + 2,5 %

Mindenindices
GDXJ............................ + 9,1 %
GDX.............................. + 8,1 %
HUI................................ + 9,4 %
XAU.............................. + 8,3 %
SIL................................ + 6,0 %

Rohöl
WTI Br........................... + 5,4 %
Brent............................. + 9,2 %

Währungen vs €
US $.............................. - 1,4 %
CD $............................. + 0,1 %
AU $.............................. - 0.6 %

Standardaktien
DAX.............................. + 2,0 %
Dow.............................. + 2,4 %

Werte eigenermittelt, gerundet , unverbindlich.

Fazit:
-- Goldpreis stärker gestiegen vs Dollarabfall
-- Minen wieder vs Edelmetalle fester
-- Seit Monaten höchste Kursanstiege der Minenwerte
-- Silberminen erholen sich weiter

Einige Ausreisser in Depot bzw Watchlist, D / W:
AUAU......................... + 57,9 % D
GPY............................ + 40,0 % W
ESM........................... + 36,6 % W
KORE......................... + 20,0 % D
ORE........................... + 19,6 % D
ATC............................ + 16,7 % W
PAC............................ + 14,3 % D

MONT......................... - 12,9 % D

MONT seit Wochen mit sehr hoher Vola nach ersten schlechten Bohrergebnissen, eine Ausnahme im derzeit sehr freundlichen Minenfeld, in dem Gold 4 Tage in Folge 6 Jahreshochs und der Minenindex GDX 5 Tage hintereinander 2 Jahreshochs erzielten.

Grüsse
Edel