Beiträge von peterhuber91

  • Uranium Energy / UEC (NYSE)

    Sieht überhaupt nicht bullish aus. Energiewerte mit Top Bildung. Da werden sich Uraner sehr schwer tun. Saisonal natürlich Hauptsaison für die gelben Bullen. Bin mal gespannt.

    Zitat von peterhuber91

    Ich diskutiere hier gerade einen Short Term Trade. Und hier CRV am Widerstand plus Energie oversold nicht gut. Für einen wirklichen Long Term Einstieg gedulde ich mich.

  • Discovery Silver / DSV (TSX)

    danke! da scheint er sich aber nicht wirklich mit DSV befasst zu haben.


    DSV ist eine Sulfit-Lagerstätte von AG-ZN-PB. Es läuft aber als Primär Silverlagerstätte mit ca. 50-55% Silver-Anteil und wäre unter den TOP5 primären Silverproduzenten. 55% als gering zu bezeichnen ist schon sehr interessant. In den nächsten Monaten erfolgt die PFS, Ende 2023 dann die DFS und die Finanzierungsentscheidung. Der Entwicklungspfad ist ganz klar auf Produktion gelegt. DSV besitzt einen High Grade Core mit ca. m&i 510m oz AgEq zu ca. 100g/t AgEq. Dieser ist Bestandteil der Wirtschaftlichkeitsstudien. Lt. PEA betragen die AISC ca. 12,50 und bei 22 USD AG ergibt sein ein IRR von 38% IRR AFTERTAX. Zusäztlich hat man noch über 500m oz AgEQ low Grade wenn die Silverpreise anziehen. Diese Daten sind alle vor dem letzten Drill Programm.


    Wie schon erwähnt wird die tonnage der Mine um 25% erhöht. Das Projekt wird also im High Grade Teil größer. Dazu kein cyanid mehr. Recovery konnte noch einmal verbessert werden gegenüber der PEA. 70m USD CAPEX wird aufgrund des Blending von Oxid zu Sulfilerz eingespart werden.


    Wenn jemand ein großes Silverprojekt mit einem IRR von 38% Aftertax bei 22 USD Silver kennt dann bitte hier dringend posten!


    Dieses Projekt wird jedenfalls von Studie zu Studie besser. Bin mal gespannt wie sich die Zahlen dann in der PFS niederschlagen werden.

  • Uranium Energy / UEC (NYSE)

    Ich suche auch den Einstieg. 3 usd schon denkbar. DML auch im sich einengenden wedge zwischen 1,50 und 1 usd.


  • KEFI Gold & Copper/ KEFI (LON)

    Das schaut ja mal sehr konstruktiv aus. Grats. Habe wieder mal zur Unzeit am Tag vor den Friedensabkommen verkauft.


    Wenn jetzt wirklich noch ein definitives finanzierungs closing kommt dann gehts hier wohl durch die Decke. Rechne persönlich aber eher mit einem ‚non binding‘ termsheet - das war auch der Grund meines Verkaufs.

  • AbraSilver Resource Corp. / ABRA (TSXV)

    Wieso? Die Arbeit des Peers Vergleich musst du schon selber machen.


    Für 100.000 Meter drilling waren die Ergebnisse für mich halt enttäuschend. High grade kern auch noch zu klein für starter Pit.


    Natürlich hat abra Potential aber bei gegebener Bewertung ist für mich DSV das günstigere Projekt, besonders was die bereits nachgewiesene Wirtschaftlichkeit bei silverpreisen um die 20 usd betrifft.

  • Benchmark Metals (TSXV: BNCH)

    AISC sind net by products. Das ist immer der Schmäh um die Kosten zu verschleiern. Müsste man umrechnen auf die Goldproduktion.


    Der IRR ist die verlässlichste Zahl zur Bewertung der Wirtschaftlichkeit einer Investition. Und der steht bei ca 24% aftertax bei 1735 usd POG. Das ist für ein Open Pit mit guten Graden einfach sehr enttäuschend. Daher steht der Kurs wo er steht.


    Übernahmefantasie sehe ich hier kaum eine. Lawyers braucht einen Goldpreis von über 2000 usd um interessant zu werden.

  • Discovery Silver / DSV (TSX)

    okay, base case silver preis steht je nach Entwicklung des Silver Marktpreises noch offen. Zu beachten ist das zwar DSV weiterhin ein primärer Silverproduzent bleibt sich aber das Revenue Verhältnis aufgrund des geänderten Flotation Konzepts sich ein wenig Richtung Zn verschiebt. Folgende Richtwerte: 50% AG, 35 % Zn, 15% Pb.


    Zinn hält sich eigentlich ziemlich gut. Der Base Case bei Zink bei der alten PEA war 1,20 usd pro pound - aktuell ca. 1.32. Damit kann man jedenfalls den Silverpreis etwas hedgen (PEA war bei 22 usd base case). Pb liegt aktuell bei 0,85 - base case war 1,00. Gold spielt mit weniger als 2% der Revenues keine Rolle.

  • Discovery Silver / DSV (TSX)

    Hi Forbes,


    Lowering PFS to 20 usd AG base scenario looks very bullish for the deposit.


    Do you really think you can convince the market with similar NPV and IRR numbers like in the PEA with base case PFS scenario of only 20 usd instead of 22 usd of the PEA?


    Otherwise it’s a shoot in the own knee.


    However, 25% more tpd with lower tpd/capex ratio could bring that fine numbers maybe.


    Best

  • Discovery Silver / DSV (TSX)

    Absolut 1 punkt. Hat man auch im letzten Jahr auch gesehen.


    Der Gamechanger und warum die üblich Life Circle Analyse zu kurz kommt ist aber die Erhöhung der tpd bei gleichzeitig Reduktion der allgemeinen CAPEX. als diese Informationen durchgesickert sind gab es auch den Trendwende im Chart.


    DSV ist für mich ein einzigartiger Wert. Es ist eine Mischung aus Sicherheit aufgrund des high grade Cores (ca 500m oz zu ca AISC 12) mit aber unglaublichen Hebel auf den AG Preis aufgrund der low grade oz (auch ca 500m+) welche nicht im Pit sind. Dazu kein cyanid und ca 55 in der Kasse. Der Mix macht es. Da kann viszla, outcrop oder wie sie alle heißen bewertungstechnisch brausen gehen.


    Hier noch die aktuelle Präsentation:
    https://discoverysilver.com/si…-visit-oct-2022-v1-dt.pdf