Beiträge von GIGV

  • Woernies Grabbelkiste.

    Zitat von woernie

    Zusammenfassend darf gesagt werden, dass das DOWGOLD Ratio sehr wohl in Richtung ~ 1 tendieren dürfte . In einer im anstehenden 'Bustzyklus' wertmäßig ähnlichen Übertreibung wie im Boom 2000 sogar erheblich darunter.

    .
    Sehr schöne Analyse. Da haste viel Körner investiert :thumbup: :thumbup: :thumbup:




    Möchte meinen Senf dazu auch loswerden -
    Betrachtet man den Aktien-Indexverlauf zur Zeit der Weimarer Hyperinflation, sieht man, dass die Kurse mit der Inflation stiegen.


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/weimarerhyperinflationh31e.png]


    Doch Real verbuchten die Aktien einen Wertverlust. Die Inflation war einfach "schneller".


    Auch Gold und Silber stiegen.


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/weimarerhyperinflationi1bt.png]


    Jetzt stellt sich die Frage - Warum stieg das Dow/Gold-Verhältnis? Immerhin hatten wir eine Hyperinflation. Nun, in der Tat, jedoch war das örtlich beschränkt (Das Deutsche Reich druckte in großem Umfang Papiergeld, um zunächst den Krieg und später die Reparationszahlungen finanzieren zu können). Die Weltwirtschaftskrise kam erst 1929. Und genau da fing Dow/Gold-Ratio an zu fallen, denn diesmal war der volkswirtschaftliche Einbruch in allen wichtigen Industrienationen zu spüren.


    Insofern macht die steigende blaue Linie von Hr. Rethfeld ab 1800 überhaupt keinen Sinn - da ist kein Zusammenhang zur Geschichte. (Striche malen kann der Sohn meiner Schwester, und der ist 3 Monate alt :D )
    Den wirtschaftliche Zusammenhang ziehe ich wenn überhaupt, dann mit 1929. Denn eine mögliche Wirtschaftskrise wird auch diesmal alle wichtigen Industsrieländer befallen. Und hier passt auch das fallende Ratio. Soviel ich weiß, war es damals eine Deflation (da müsste ich nochmal nachlesen, bin jetzt aber zu faul [smilie_love] ). Wie dem auch sei. Ich habe hier schon mal erwähnt, das eine Deflation für Gold nicht das schlechteste ist.


    Ob wir zwischendurch eine Deflation bekommen oder nicht, spielt sicherlich zwischenzeitlich eine Rolle. Doch FED (und damit auch unsere diplomierte Kanzlerin) werden eine Deflation nicht zulassen. Papier drucken ist angesagt. Und damit schließt sich für mich der Kreis in Richtung Inflation.


    Die bisher angesammelten Staatsschulden kann man durch höhere Steuern oder andere Einschränkungen, die sicherlich noch kommen werden, allein nicht begleichen. Es reicht einfach nicht. Wir werden letztendlich um eine saftige Inflation nicht herum kommen.

  • GOLD : Märkte und Informationen

    Gestern habe ich mir einen Vortrag von Uwe Bergold angehört. Er hatte vor einigen Jahren einen Goldpreis von 3000$ vorausgesagt - und meinte gestern, das diese Prognose auch noch eintreffen wird.
    Zudem sieht uns auf eine epochale Goldblase zulaufen - in den nächsten Jahren :!:
    Er ist nach wie vor sehr bullish für Rohstoffe, Edelmetalle, Agrar und will in Korrekturphasen (die jederzeit einsetzten können) nachkaufen.
    Wortlaut in etwa >>...was kommen wird, hat noch keiner von uns hier je erlebt.<<


    Jedoch will er (im Ggs zur Vergangenheit) keine Empfehlungen mehr aussprechen.
    Grund: Bisher sahen wir die Kür, da war es leicht Kaufempfehlungen zu geben. Jetzt laufen wir oder befinden uns evtl schon im letzten Drittel (zeitlich gesehen). Da werden wir hohe Vola einhergehend mit extrem steigenden Kursen sehen. Eine aktuell schon vorhandene Blase kann er noch nicht erkennen. Denn die Voraussetzung dazu, die breite Masse, ist noch nicht investiert :!:

  • Woernies Grabbelkiste.

    Gestern habe ich mir einen Vortrag von Uwe Bergold angehört. Er hatte vor einigen Jahren einen Goldpreis von 3000$ vorausgesagt - und meinte gestern, das diese Prognose auch noch eintreffen wird.
    Zudem sieht uns auf eine epochale Goldblase zulaufen - in den nächsten Jahren :!:
    Er ist nach wie vor sehr bullish für Rohstoffe, Edelmetalle, Agrar und will in Korrekturphasen (die jederzeit einsetzten können) nachkaufen.
    Wortlaut in etwa >>...was kommen wird, hat noch keiner von uns hier je erlebt.<<


    Jedoch will er (im Ggs zur Vergangenheit) keine Empfehlungen mehr aussprechen.
    Grund: Bisher sahen wir die Kür, da war es leicht Kaufempfehlungen zu geben. Jetzt laufen wir oder befinden uns evtl schon im letzten Drittel (zeitlich gesehen). Da werden wir hohe Vola einhergehend mit extrem steigenden Kursen sehen. Eine aktuell schon vorhandene Blase kann er noch nicht erkennen. Denn die Voraussetzung dazu, die breite Masse, ist noch nicht investiert :!:

  • Woernies Grabbelkiste.

    Als ich vor einigen Jahren das Buch "Investieren in China" von Jim Rogers las, wunderte ich mich, das die Chinesen ihre Aktien nach unterschiedlichen Gruppen differenzieren. So gibt es Aktien, die AUSSCHLIESLICH an HEIMISCHE , und umgekehrt auch Aktien, die NUR AN AUSLÄNDER verkauf werden. (Selbstverständlich, gibt es auch Aktien, die sowohl als auch zu haben sind.)


    Der Shanghai A Index besteht z.B. aus A-Shares. D.h. Aktien, die nur für in China ansässige Bürger zu haben sind.
    Diese Aktien sind nicht frei in ausländische Währung konvertierbar, sondern nur in Renmimbi zu handeln. B-Aktien dagegen sind nur für Ausländer und nur in Fremdwährung zu haben. (Grund war damals unter anderem, das Ausländer bereit waren, mehr für Aktien zu zahlen. Also als Devisenbringer)


    So unterscheidet man entsprechend auch die beiden Indizes Shanghai A und Shanghai B.


    Daneben gibt es noch H-Aktien, S-Aktien, N-Aktien, J-Aktien und noch andere Exoten. Aber das würde jetzt zu weit führen, ich will je keinen Roman schreiben. :)
    Nur einen Vergleich zeigen, dass sich in den letzten Monaten eine Lücke auftat:


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/shanghai_a_b62no.png]




    Würde man Silber als Währung annehmen, erhielte man folgendes Bild:


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/shanghaiainsilbera3gu.png]




    Am ersten Bild (A versus B) erkennt man dass B-Shares wesentlich höher bewertet sind. Dies spiegelt sich auch im folgenden Bild wieder:


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/shanghaibinsilberk4tx.png]


    Ob sich die Lücke in den nächsten Wochen wieder schließt, und wenn ja, in welche Richtung, kann jeder für sich entscheiden. :D
    .

  • Woernies Grabbelkiste.

    Zitat von Edel Man

    Etwas OT hier: -- Kein Chart -- Kein Trade -- ;) , aber auch interessant.


    VERFALL DES US DOLLAR


    Grüsse
    Edel

    Sehr schöner Artikel, vielen Dank :)


    Jim Rogers ist für mich zusammen mit Marc Faber die genialsten Strategen im Finanzmarkt :thumbup:
    - im Ggs zu Soros :thumbdown:



    Nach Meinung von Jim Rogers soll die Eurostärke zukünftig basieren, auf...


    1) Euroland reagiert rationaler als USA (PIGS, die ja schon bankrott sind, sollte man pleite gehen lassen)
    Aber wird das Europa tatsächlich tun? In 2 Jahren vielleicht - aber auch nur vielleicht, wenn kein anderer Ausweg mehr bleibt. Aktuell bin ich da sehr skeptisch.



    2) USA ist wesentlich verschuldeter als Euroland (größter Schuldner in der Geschichte der Menschheit)
    - UND - USA spart nicht (im Ggs zu Japan), sondern drucken weiterhin Geld     (in dem Punkt sehe ich keinen Unterschied zu Euroland)
    Verschuldet, verschuldeter, am verschuldetsten :D Das klingt hirnrissig.
    Ich ziehe mal den Vergleich mit Atomraketen. Ob man Russland mit dem Zeugs 2 mal oder 10 mal einäschern kann, spielt keine Rolle.
    Das ist je der Vorteil von USA, die können ungefragt drucken, bis die Farbe ausgeht. Solange die Währung nicht auf dem Markt landet, hat das keine Konsequenzen. Zum Löcher stopfen ist es alle mal gut.
    Natürlich wird es nach einigen Monaten auf dem Markt landen, aber das wird der Euro auch.



    3) Die "Geldbesitzer" (China, Japan, Taiwan, Korea und Singapur) könnten Dollar auf den Markt werfen, da sie dabei weniger verlieren als USA.
    Das kann ich mir zwar auch vorstellen. Aber nur, wenn sie im Gegenzug einen echten Wert (z.B. Rohstoffe) dafür erhalten. Aus Rachgründen werden sie das m.E. nicht tun.


    Wenn Marc Faber ebenfalls "Euro-Sympathisant" wäre... , aber das ist er nicht.
    Insofern bleibe ich dem Euro gegenüber skeptisch - für die nächsten Monate.
    .

  • Woernies Grabbelkiste.

    Zitat von woernie

    Zitat von »woernie«
    Es kaufen sozusagen die 'Milchmädchen' unter den Goldbugs. :D


    Zitat von »GIGV«
    Kursverfall aufgrund des Stärke der grünen Krätze schätze ich bei maximal 50%, also im Bereich 600-700 $


    Zitat von »woernie«
    So tief wird es nicht mehr gehen. Dazu ist die irreversibilität der Verschuldungsstände inzwischen zu breit bekannt. Wenn die 'tiefen Taschen' diversifizieren, werden die Kurse ein 'Interventions-Niveau' zeigen , dass nach meinem Dafürhalten nicht weit unter Dausend (USD) liegen sollte.

    .
    habe das mal im Chart eingezeichnet.
    .


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/woernis_szenariozaei.png]


    EW-technisch eine "flat irregular correction".
    Das wäre extrem bullisch für den weiteren Verlauf. :thumbup:

  • Woernies Grabbelkiste.

    Zitat von emmes

    ich seh beim besten willen aktuell kein long. das kann auch noch ne ganze ecke tiefer gehen.

    .
    Ja, sehe ich auch so. Aktuell weißt noch alles auf "Weizen shorten". Ich sehe jedoch auch einen überverkauften Rohstoff, der die nächste Dekade stark aufholen kann - und das überwiegt nach meiner Einschätzung:
    In Indien haben wir schon eine hohe Inflationsrate bei den Nahrungsmittlen.
    .

    Zitat

    Food prices push Indian inflation up to 9.9 pct
    MUMBAI, India — India’s inflation accelerated faster than expected to 9.9 percent in February, driven by high food prices, adding to pressure on policymakers to continue unwinding stimulus measures, government data showed Monday.
    Since October, when the government began reporting monthly – instead of weekly – data, headline inflation has increased nearly seven-fold.


    Danke für die Charts. :)

  • Woernies Grabbelkiste.

    Zitat von woernie

    Moin Leute,


    wir sind hier im Goldseiten-Forum. Ist doch klar, dass die Stimmung da 'parabolisch' nach oben geht , bei den wunderbarenn Anstiegen der letzten Tage. Überall werden Begriffe wie 'Endspiel' , finale Phase des Bullenmarktes oder 'Endphase des FIAT Experimentes' ausgepackt. Ob es wirklich schon soweit ist wage ich aber stark anzzuzweifeln.

    EW-technisch beschreibst du wunderschön die Euphorie, die in einer 'finalen' Bewegung entsteht.
    Diese Euphorie ist in EUR (aber nicht in USD) zu sehen.
    Hier zur Abwechlung ein Silberchart ("Silber in EURO" stimmt nicht ganz, aber fast)


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/silber_weekly.2010.05.rcx4.png]


    POG/POS muss und wird korrigieren. Die Frage ist nur "Wie weit?"


    Die Panik, die wir in Deutschland haben ist für mich ein schöner Anhaltspunkt für psychlogisch getriebene Märkte. Noch sitzt USA nicht mit im Panik-Boot (denn USD steigt aktuell, nachdem er ggü EUR fast 50% verloren hat).


    ab 2000
    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/eur.usd_weeklyumiu.png]


    Ab Sommer 2008
    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/eur.usd_weekly2ck3o.png]



    Und erst wenn die Panik global übergreift, sehen wir POG auf neue Höhen fliegen. Doch zuerst kommt eine mehrmonatige Korrektur. Solche Situationen hatten wir in den letzten Jahren schon in Euroland:
    ab Mai 2006 hat Silber um 28% korrigiert,
    ab Mrz 2008 hat Silber um 48% korrigiert,
    und läuft heute wieder auf neue highs. Also was solls - solange sich Währungen drucken lassen...



    ...solange wird POG/POS auch wieder steigen. Auch jetzt werden wir nur ein Zwischenhoch sehen.
    Ich bleibe bei meiner Einschätzung - POG sollte ein Hoch bei 1350-1400 $ ausbilden.
    Kursverfall aufgrund des Stärke der grünen Krätze schätze ich bei maximal 50%, also im Bereich 600-700 $
    In EUR wird sich der Verlust in Grenzen halten, da unsere Währung weiter abwerten wird.
    Wer nicht fleißig weiterkauft, ist selbst schuld.
    Denn wir haben jetzt nicht nur FED sondern auch EZB auf unserer Seite. :D
    .

  • Woernies Grabbelkiste.

    Weizen

    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/weizen_2010.05.11_montv0ah.png]


    Zumindest gegenüber dem Dollar, ist also noch stärker gefallen als Papier :D
    Die aktuelle Phase könnte eine längerfristige Wende einläuten.


    Und wie sieht Weizen gegenüber Gold aus? Das Ratio kommt von 1,6 und steht aktuell auf 0,4 also rund 75% verloren in 2,5 Jahren. (Anders formuliert - Gold hat sich vervierfacht)


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/weizen_gold-ratio.201084gc.png]



    Gegenüber DJI bildet sich aktuell eine Stabilisierung aus. Ob das n nur temporär ist, wird sich zeigen.


    [Blockierte Grafik: http://www.abload.de/img/weizen_dji-ratio-2010.60gx.png]


    Ich für meinen Teil habe zumindest eine kleine Position gekauft.
    Aber das soll keinesfalls eine KAufempfehlung sein. Nur nackte Charts - mehr nicht :!:


    Vielleicht kennt hier jemand eine brauchbare AG aus dieser Branche. Aktien sind mir lieber als Weizen-Zertifikate. ^^