GOLD : Märkte und Informationen II

Hinweise aus Video:

1. Gold-Trade aus Fugmann´s Trading Woche

https://premium.finanzmarktwelt.de/s/...

2. China verkauft US-Staatsanleihen – mit Folgen für die Finanzmärkte
https://finanzmarktwelt.de/china-verk...

Gold steigt stark an seit gestern Mittag, während in Japan die Renditen für Staatsanleihen weiter nach oben schießen - und der Ölpreis steigt nach einem Bericht, wonach Israel kurz davor stehe, die Nuklearanlagen im Iran anzugreifen. Damit scheint Gold gleich von zwei Seiten Rückenwind zu bekommen: erstens von der wachsenden Ungeduld der Märkte mit den immens hohen Schulden in Japan und den USA. Und zweitens von den geopolitischen Risiken.

Nun scheint auch Bitcoin sich von der Gleichentwicklung mit Risiko-Assets wie Aktien zu lösen und steht kurz vor einem Allzeithoch. Heute Nacht in Japan weiter steigende Risikoprämie für länger laufende Staatsanleihen - das könnte japanische Investoren zwingen, amerikanische Staatsanleihen zu verkaufen und damit die US-Renditen weiter steigen lassen. Trump scheint bereit, weniger Einsparungen vorzunehmen, um seine "Big Beautiful Bill" durchzubringen - was faktisch noch mehr Schulden bedeuten würde..

Gold 20.000 und Silber 800 und das ohne Hyperinflation bei den Verbraucherpreisen und Immos: Da sag ich hier dann aber adjeu ihr Loser und bin sowas von weg

(Aber das schreiben hier dann wahrscheinlich fast alle, da will der dann steinreiche Pöbel mit dem anderen steinreichen Pöbel nichts mehr zu tun haben )

Zitat von blackpearl

Gold 20.000 und Silber 800 und das ohne Hyperinflation bei den Verbraucherpreisen und Immos: Da sag ich hier dann aber adjeu ihr Loser und bin sowas von weg

Sagen wir mal, jemand hätte so 100 K jeweils in dem nutzlosen Geraffel angelegt, wären ca 33 Unzen Gold und 3300 Unzen Silber. Dann hätte derjeneige bei deinen Werten da ca.:

660.000 $ Au und 2,600,400 $ Ag --> also doch Silber koofen!

Zitat von Knallsilber

Sagen wir mal, jemand hätte so 100 K jeweils in dem nutzlosen Geraffel angelegt, wären ca 33 Unzen Gold und 3300 Unzen Silber. Dann hätte derjeneige bei deinen Werten da ca.:

660.000 $ Au und 2,600,400 $ Ag --> also doch Silber koofen!

Dann hätte der mit AU eine kleine Handtasche dabei und der mit AG einen Bandscheibenschaden.

Gruß

Magellan

"Obwohl der Goldpreis im Jahr 2025 eine starke Performance zeigte, deutet der jüngste Preisrückgang auf eine Konsolidierungsphase hin. Anleger sollten die Konjunkturindikatoren und geopolitischen Entwicklungen genau beobachten, da diese die Entwicklung des Goldpreises speziell im zweiten Halbjahr maßgeblich beeinflussen werden"

Zitat von Magellan

Dann hätte der mit AU eine kleine Handtasche dabei und der mit AG einen Bandscheibenschaden.

Gruß

Magellan

Nee, nee, du siehst das zu einseitig: Der Silberjunge hätte auch ne Handtaschen-Trägerin dabei, ne hübsche! Und außerdem muss man sein Vermögen ja nicht dauernd rumschleppen, 110 kg sind immer noch leicht zu verstauen.

Jordan Roy-Byrne CMT, MFTA ⛏⛏ (@TheDailyGold) auf X

The average cyclical bull move in Gold reaches $5000 in 14 months. This is the average of the 4 strongest cyclical moves. Current move has been running along…

x.com

und die Zentralbanken haben noch Luft nach oben, was Goldreserven angeht:

Der Wochenanfang wird etwas holprig. Trump verschiebt die EU-Zölle um einen Monat. Alles wieder bestens , Gold am A****, DAX fast auf Rekordhoch.

Zitat von arithmos

Der Wochenanfang wird etwas holprig. Trump verschiebt die EU-Zölle um einen Monat. Alles wieder bestens , Gold am A****, DAX fast auf Rekordhoch.

Schaun mer mal, wie die crimex heute agiert. In letzter Zeit wurde da nämlich eingesackt, nachdem London Preisabschläge fabriziert hat. Vielleicht sind wir an dem Punkt, wo sogar das US Inland den Dollar lieber abstößt und den Preisdump der Vasallen dankend annimmt.

Die Crimex feiert heute. Gut für Gold.

didi

Neues Kettner Video.

MEGA

auf youtube

PayPal Mafia is taking over the world - This man is controlling Trump!

Der Typ erzählt Sachen da können wir uns alle warm anziehen.

Gold, Silber und Kupfer sind die Antwort auf die globalen Turbulenzen – Richard Mills

Gold, silver and copper are the answer to global turmoil – Richard Mills

2025.05.31 A crisis is unfolding in the bond market that equity investors may […]

aheadoftheherd.com

möglicherweise nicht bewusst ist. Die Renditen langfristiger Staatsanleihen steigen in den großen Volkswirtschaften, da die Regierungen mit der Eindämmung der steigenden Schuldenlast zu kämpfen haben.

Letzte Woche erreichte die Rendite japanischer 30-jähriger Staatsanleihen mit 3,4 Prozent ein Allzeithoch. Auch die Rendite 40-jähriger Staatsanleihen erreichte einen Rekordwert von 3,6 Prozent. Die Financial Post berichtet, die höheren Renditen seien auf eine schwache Anleiheauktion zurückzuführen, die die Sorgen der Anleger um die finanzielle Stabilität des Landes verdeutlichte.

Die Rendite 30-jähriger deutscher Bundesanleihen stieg um über 12 Basispunkte, was die Befürchtungen hinsichtlich des 500 Milliarden Euro schweren Wiederaufrüstungsplans der Bundesrepublik widerspiegelt.

Japan kämpft seit langem mit einem enormen Schuldenproblem. Die Schuldenquote von 260 Prozent des BIP ist mit Abstand die höchste aller großen Volkswirtschaften. ( Reuters )

Die Entwicklungen in Japan haben weitreichende Folgen, da Japan mit rund 1,3 Billionen US-Dollar der größte Inhaber von US-Staatsanleihen ist. Ein massiver Verkauf von Staatsanleihen durch Japan könnte die Fähigkeit der USA beeinträchtigen, ihre stetig steigenden Ausgaben zu finanzieren. Diese steigen unter dem sogenannten „Big Beautiful Bill“ der Trump-Regierung, der gerade den Kongress berät. Mehr dazu weiter unten.

Japanische Institutionen verkauften in nur einem Quartal US-Staatsanleihen im Wert von 119,3 Milliarden Dollar und verzeichneten damit den stärksten Quartalsrückgang seit 2012.

Auch die Auktionen von US-Staatsanleihen zeigen Anzeichen von Belastung. Letzte Woche stieß eine Auktion von 20-jährigen Anleihen im Wert von 16 Milliarden Dollar auf schwache Nachfrage, was die Renditen in die Höhe trieb. Tatsächlich musste die Federal Reserve eingreifen und fast 2,2 Milliarden Dollar der 16 Milliarden Dollar schweren Anleihe aufkaufen. Der Anleihekauf am vergangenen Mittwoch erfolgte, nachdem die Fed bereits Staatsanleihen im Wert von über 40 Milliarden Dollar aufgekauft hatte.

Die 30-jährige Staatsanleihe überschritt die 5%-Marke, was die Besorgnis über steigende Defizite und die langfristige Kreditaufnahmekapazität widerspiegelt.

Infolgedessen stufte Moody's das Rating für US-Schulden von Aaa auf Aa1 herab. Da das Vertrauen der Anleger in US-Staatsanleihen schwindet, könnten die Kreditkosten steigen (höhere Renditen sind erforderlich, um Anleger für risikoreichere Anlagen zu gewinnen), was wiederum die Zinslast für die US-Regierung erhöht. Steigende Renditen bedeuten, dass die US-Regierung einen größeren Teil ihrer Einnahmen ausgeben muss, um die Zinszahlungen leisten zu können.

Die Financial Post weist darauf hin, dass die USA bei der Defizitausgabenquote unter anderen entwickelten Volkswirtschaften führend sind und das Defizit im Jahr 2024 6,4 Prozent des BIP entsprechen wird. Zum Vergleich: In Frankreich sind es 5,8 Prozent, in Deutschland 2,8 Prozent, in Großbritannien 4,8 Prozent und in Kanada 2 Prozent.

Es besteht zunehmend die Sorge, dass die Handelsunsicherheit, insbesondere nach den politischen Kurswechseln der Trump-Regierung, den Regierungen als Vorwand dienen könnte, hohe Haushaltsdefizite aufrechtzuerhalten. Die Gefahr neuer Zölle, Handelskriege und wirtschaftlicher Vergeltungsmaßnahmen könnte den Druck auf die ohnehin fragilen Anleihemärkte weiter erhöhen.

Die Anleihemärkte üben zunehmenden Druck auf die Regierungen aus, sich den haushaltspolitischen Realitäten zu stellen, doch die politischen Entscheidungsträger scheinen nicht bereit zu sein, ihre Ausgaben einzuschränken.

In einem Artikel mit dem Titel „ Bond Vigilantes Strike Back: How Soaring Yield Threaten the Global Economy — and Where to Hide“ ( Bond-Vigilanten schlagen zurück: Wie steigende Renditen die Weltwirtschaft bedrohen – und wo man sich verstecken kann) schreibt AInvest, dass die Bond Vigilantes – diejenigen, die Regierungen für ihre rücksichtslose Politik bestrafen, indem sie Schulden abstoßen – Ärger wittern: Präsident Trumps Steuersenkungen, die erhöhten Militärausgaben und eine Herabstufung der Kreditwürdigkeit durch Moody’s haben das Vertrauen in die Fähigkeit Washingtons, seine Finanzen in den Griff zu bekommen, untergraben.

Dies stellt einen wesentlichen Unterschied zur bisherigen Situation dar, als Anleger US-Staatsanleihen als sicheren Hafen betrachteten, obwohl die Staatsverschuldung auf 36 Billionen Dollar anstieg.

AInvest weist darauf hin, dass das US-Defizit, das derzeit bei rund einer Billion Dollar liegt, in den nächsten zehn Jahren voraussichtlich um drei bis fünf Billionen Dollar steigen wird, was eine Katastrophe nach sich zieht. Dies bringt die Federal Reserve in eine Zwickmühle: Sie kann die Zinsen nicht senken, um die Kreditkosten zu senken, da die Inflation weiterhin zäh bleibt.

Dies bringt die USA in eine Stagflation-Falle: hohe Zinsen, langsames Wachstum und rasant steigende Anleiherenditen.

Wende nach innen Der Yen-Handel kehrt sich um

Ein wichtiger Punkt: Da ausländische Investoren das Vertrauen in US-Staatsanleihen verlieren, wenden sie sich nach innen und stellen fest, dass ihre eigenen Anleihen aufgrund der höheren Zinsen genauso attraktiv und weniger riskant sind als US-Staatsanleihen.

Barron's weist darauf hin, dass japanische Anleger typischerweise in höher verzinste ausländische Wertpapiere, insbesondere US-Staatsanleihen, investiert haben. Dazu gehörten sowohl die Bank of Japan als auch japanische Lebensversicherer. Mittlerweile kann ein japanischer Investor mit langfristigen japanischen Staatsanleihen mehr verdienen als mit 30-jährigen US-Anleihen, deren Renditen nach Abzug der Kosten für die Absicherung von Wechselkursrisiken um über 5 % gestiegen sind.

Daher werden die Japaner vermutlich Gelder repatriieren, die zuvor andere Märkte, vor allem die USA, in die Höhe getrieben haben. Dies geschieht über den sogenannten Yen-Carry-Trade (Kreditaufnahme zu extrem niedrigen japanischen Zinssätzen, um anderswo höher rentierende Vermögenswerte, darunter Nasdaq-Aktien, zu kaufen).

„Wenn deutlich höhere Renditen japanischer Staatsanleihen japanische Anleger zur Rückkehr ins Heimatland verleiten, könnte die Auflösung des Carry Trades einen starken Sog bei den US-Finanzanlagen auslösen“, schreibt Albert Edwards, Globalstratege bei der Société Générale.

Der Economist schreibt : „Höhere japanische Renditen saugen Geld aus der Welt“, was bedeutet, dass japanische Anleger jetzt besser fahren, wenn sie ihre eigenen Anleihen besitzen:

Es ist kein Wunder, dass Anleger das Risiko langfristiger Kredite an den Staat neu bewerten. Schon vor den Steuerkürzungen durch den Haushaltsentwurf hat sich die US-Regierung im vergangenen Jahr 2 Billionen Dollar (oder 6,9 Prozent des BIP) geliehen. Zusammen mit der chaotischen Politik der letzten Monate und Trumps Drohungen gegen die amerikanischen Institutionen stellt dies den einst unumstrittenen Status von Staatsanleihen als sicherer Hafen zur Debatte.

Weitere Informationen dazu, wie der Schock in Tokio auf weitere Probleme für die globalen Anleihemärkte hindeuten könnte, finden Sie in diesem Reuters-Artikel und in den folgenden Diagrammen.

Richard (Rick) Mills

aheadoftheherd.com

Überlänge und diverse Graphiken , bitte selbst aufrufen, Danke,

Gruss RS

aus obigem Vid geklaut...ohne Worte...einfach sacken lassen